Novinka na pražské burze

Společnost Patria letos uvedla na pražskou burzu první burzovně obchodovaný fond (ETF) denominovaný přímo v českých korunách. Produkt s názvem BlueSphere World Equity je navíc zajištěný proti kurzovému riziku, což z něj dělá výjimku mezi nástroji dostupnými českým drobným investorům. Informoval o tom server Peníze.cz.

Fond sleduje téměř 900 akcií z rozvinutých trhů a jeho složení silně kopíruje globální akciovou realitu – mezi nejvýrazněji zastoupenými tituly jsou technologičtí giganti Apple, NVIDIA a Microsoft. Roční náklady na správu fondu činí 0,4 %.

Podle Richarda Podpiery, ředitele pro investice v ČSOB a šéfa Patria Finance, jde o snahu nabídnout tuzemským investorům jednoduchý a dostupný nástroj, který odbourává obavy z kurzových výkyvů. Pravidelně lze do ETF investovat už od 500 korun měsíčně.

Investujeme víc, ale bojíme se

Češi sice podle dostupných dat investují stále aktivněji, zároveň ale roste jejich obava ze ztráty. Podle údajů ministerstva financí označilo v loňském roce 84 % respondentů riziko jako rozhodující kritérium při výběru investice – to je o 8 procentních bodů více než v roce 2015.

Podpiera v této souvislosti upozorňuje na dvě chyby, kterých se investoři opakovaně dopouštějí:

  • Snaha trefit ideální okamžik nákupu – tedy načasovat vstup na trh, což se v praxi daří jen málokomu.
  • Příliš konzervativní portfolio i v případech, kdy investor spoří dlouhodobě a mohl by si dovolit vyšší podíl akcií.

Obě chyby podle něj vedou k tomu, že investoři nakonec zbytečně přicházejí o výnos, který by jim dlouhý časový horizont mohl přinést.

Nedostatečná příprava na důchod

Druhým varovným signálem jsou data o přípravě na stáří. Podle průzkumu České bankovní asociace a agentury Ipsos nemá více než tři pětiny lidí nad 50 let konkrétní plán, jak si udrží životní úroveň v důchodu. To ukazuje, že řada Čechů se otázkou dlouhodobého zajištění zabývá pozdě nebo vůbec.

Práve pro tuto skupinu mohou být pravidelné a automatizované investice cestou, jak si postupně budovat rezervu bez nutnosti sledovat každodenní dění na trzích. ČSOB a Patria proto nabízejí například zaokrouhlování plateb kartou s investováním drobných částek do fondů nebo zmíněné pravidelné investice do ETF.

Pozor na podvody

Podpiera zároveň varuje před investičními podvody, které se stále více přesouvají do online prostředí. S rostoucím zájmem o investování roste i počet nabídek slibujících nereálně vysoké a bezpečné výnosy – právě strach ze ztráty a touha po jistotě přitom mohou z investorů udělat snadné oběti.

Co z toho plyne

Uvedení korunového ETF na pražskou burzu je pro tuzemské investory praktická novinka. Odpadá u něj starost o přepočet měn i o zajištění proti pohybu kurzu koruny vůči dolaru či euru, což bývá pro drobné investory jedna z bariér vstupu do globálních akcií.

Widší kontext dat je ale ambivalentní. Na jedné straně Češi investují více než dřív, na straně druhé roste jejich averze k riziku a chybí jim dlouhodobé plánování. Kombinace nízkonákladového globálního fondu a nízké vstupní částky může být pro začínající investory způsobem, jak se do trhů zapojit postupně a bez snahy o načasování. Klíčové ovšem zůstává, aby investoři přizpůsobili míru rizika svému skutečnému časovému horizontu – a nenechali se odradit krátkodobými výkyvy ani nalákat na podezřele výhodné nabídky.